<별표 23>

파생상품거래 회계처리기준

(제7-13조 관련)

Ⅰ. 총   칙

1.(목적) 이 기준은 규정 제7-13조에 따라 파생상품거래의 회계처리에 관한 사항을 정함으로써 동 거래에 대한 종금사의 회계처리에 통일을 기함을 그 목적으로 한다.

2.(적용범위) 이 기준은 종금사가 행하는 모든 파생상품거래의 회계처리에 적용한다.

3.(용어정의) 이 기준에서 사용하는 용어의 정의는 다음과 같다. 다만, 이 기준에서 달리 정함이 없는 경우는 한국채택국제회계기준에서 정한 바에 따른다.

(1) “위험회피목적거래”라 함은 위험회피대상항목의 공정가액 또는 미래현금흐름 변동을 부분적 또는 전체적으로 상계하기 위하여 하나 이상의 위험회피수단을 지정함과 동시에 위험회피회계의 적용요건을 모두 충족하는 거래(위험회피대상항목의 이자율성격을 변경하기 위한 경우를 포함한다)를 말한다.

(2) “매매목적거래”라 함은 위험회피목적거래가 아닌 모든 파생상품의 거래(단일 파생상품 또는 파생상품 포트폴리오의 위험을 관리하기 위하여 파생상품을 이용하는 거래를 포함한다)를 말한다.

(3) “장내(Exchange)거래”라 함은 거래소가 정하는 방법 및 기준에 따라 행하여지는 파생상품거래를 말한다.

(4) “장외(Over－The－Counter)거래”라 함은 명칭, 방법 및 형태에 불구하고 장내거래에 해당하지 않는 모든 파생상품거래를 말한다.

(5) “베이시스 스왑(Basis Swap)”이란 서로 다른 변동금리지표를 기준으로 하여 계산된 가액을 교환하기로 하는 스왑계약을 말한다.

(6) “스왑포인트(Swap point)”라 함은 현물환율과 통화선도환율의 차액을 말한다.

(7) “이자율칼라(interest rate collar)”라 함은 변동금리에 대한 콜옵션 포트폴리오(이자율캡; interest rate cap)를 매입하고 변동금리에 대한 풋옵션 포트폴리오(이자율 플로어; interest rate floor)를 매도하는 거래를 말한다.

(8) “스왑션(swaption)이란 미래 일정 시점에 이자율스왑에 참여할 수 있는 권리를 매매하는 거래를 말한다.

Ⅱ. 회계처리일반

제1절 일반적인 회계처리

4.(계약금액의 표시 및 원화환산)

(1) 파생상품거래의 계약금액은 거래일에 상품별로 구분하여 대차대조표의 부외항목으로 관리한다.

(2) 외화로 표시되어 있는 계약금액은 별표 21 회계처리기준 Ⅳ-2. “외화표시 화폐성 자산․부채의 원화평가조정”에서 정하는 평가시점 환율을 적용하여 원화로 환산한다.

5.(거래의 구분) 파생상품은 거래시점 혹은 위험회피를 개시하고자 하는 시점에서 매매목적거래, 공정가액위험회피목적거래 및 현금흐름위험회피목적거래로 구분하며, 공정가액위험회피목적거래 및 현금흐름위험회피목적거래에 대하여는 거래장표 등에 위험회피대상항목의 내용을 기록 관리하여야 한다.

6.(거래의 평가)

(1) 모든 파생상품은 공정가액으로 평가(Mark To Fair value)하여 그 평가손익을 재무제표에 반영한다. 다만, 활성거래시장에서 공시되는 시장가격이 없고 공정가치를 신뢰성 있게 측정할 수 없는 지분상품과 연계되어 있으며 그 지분상품의 인도로 결제되어야 하는 파생상품은 원가로 측정한다.

(2) 파생상품거래의 평가시기는 별표 21 회계처리기준 Ⅳ－2. “외화표시 화폐성 자산․부채의 원화평가조정”에서 정하는 바에 따른다.

7.(활성거래시장이 있는 파생상품의 공정가액평가) 활성거래시장이 있는 파생상품의 공정가액은 평가일 현재 당해시장에서 공시하는 해당 상품의 종가로 한다. 다만, 해당 시장에서 평가기준일 현재 포지션별 매입․매도호가를 공시하는 경우에는 그 가액을 사용한다.

8.(활성거래시장이 없는 파생상품의 공정가액평가)

(1) 활성거래시장이 없는 파생상품의 공정가액은 국제금융기관, 정보통신사, 금융결제원 등을 통한 대용가격 또는 가격결정모형을 통하여 합리적으로 산정하여야 한다. 다만, 시장참여자가 일반적으로 사용하는 평가기법을 사용하여야 하며 동 평가기법이 실제 시장거래가격에 대한 신뢰성 있는 추정치를 제공하는지 여부에 대하여 주기적으로 검토하고 이를 문서화하여야 한다. 또한, 그 공정가액의 산정방법은 일관성을 유지하여야 하며 정당한 사유없이 이를 변경해서는 안된다.

(2) 이 기준에서 달리 정하는 경우를 제외하고, (1)항 본문에 따른 공정가액의 구체적인 산정방법은 다음과 같다.

①평가일 오후 3시경 일반적으로 신뢰할 만한 정보통신사를 통하여 입수한 가격

②평가시스템(Pricing system)을 이용할 경우에는 평가일 오후 3시경 일반적으로 신뢰할만한 정보통신사를 통하여 입수한 환율, 이자율, 주가 등 정보를 사용하여 적절히 산출한 가격

③위 ①또는 ②에서 정하는 방법에 따라 평가하는 것이 불가능하거나 곤란할 경우에는 국제금융시장의 유수한 금융기관을 통하여 획득한 거래별 예시가격(Indication price)

(3) 평가일이 토요일에 해당할 때에는 (2)에 따라 산출된 직전 영업일의 가격을 평가가격으로 사용한다.

(4) 파생상품의 공정가액을 산출하기 위하여 사용하는 무이표채수익률곡선은 미래선도이자율에 근거하여 산출되어야 하며, 거래당사자의 신용위험을 고려한 신용가산금리가 적절히 반영되어야 한다. 다만, 거래당사자의 신용도 차이가 중요하지 않거나 급격한 신용변동이 없는 경우에 한하여 신용위험은 고려하지 않을 수 있다.

9.(관련예치금 및 증거금) 파생상품거래와 관련하여 예치하는 예치금․증거금 등은 기타예치금(외화의  경우에는  외화예치금중 기타예치금)계정으로, 고객으로부터 받는 증거금 등은 수입보증금(기타)계정으로 처리한다.

10.(미결제현물환거래를 수반하는 통화선도거래) 계약체결시점에 미결제현물환거래를 수반하는 통화선도거래는 미결제현물환의 실물인수도 시점과 관계없이 해당 통화선도거래의 계약체결시점에 해당거래를 인식하여야 한다.

제2절 위험회피회계

11.(위험회피회계 적용의 일관성) 위험회피회계 적용요건을 충족하는 위험회피활동에 대하여 위험회피회계를 적용하고자 하는 경우 유사한 위험회피활동은 모두 위험회피회계를 적용하여야 하며 유사한 계약 중 일부 계약에 대해서만 위험회피회계를 적용해서는 아니 된다.

12.(위험회피효과의 평가)

(1) 위험회피회계를 적용함에 있어 위험회피활동으로 인한 공정가액 또는 현금흐름의 위험회피효과 평가방법은  사전에 정해져야 한다.

(2) 위험회피효과를 평가하고 위험회피에 효과적이지 못한 부분을 측정하기 위해 채택한 방법은 위험회피기간동안 일관되게 사용하여야 한다. 다만, 새로운 위험회피효과 평가방법을 사용하고자 하는 경우에는 그 방법이 종전 방법보다 합리적이어야 하며 이를 소급적용하여서는 아니 된다.

(3) 위험회피효과의 평가방법이 적정한지 여부는 회피하려고 하는 위험의 속성과 위험회피수단에 따라 달리 판단하여야 한다. 다만, 유사한 위험회피활동에 대하여는 유사한 방법으로 위험회피효과를 평가하여야 한다.

(4) 위험회피효과는 분기별로 1회 이상 평가하여야 한다.

13.(베이시스 스왑을 이용한 위험회피활동) 베이시스 스왑을 이용하여 특정지표의 변동금리현금흐름을 다른 지표의 변동금리현금흐름으로 변경하는 위험회피활동은, 현금흐름위험 회피회계 적용요건이외에  다음의 요건을 추가적으로 충족하는 경우 현금흐름위험 회피회계를 적용할 수 있다.

(1) 위험회피수단인 베이시스 스왑의 변동금리지표는 위험회피대상 금융자산 및 금융부채의 변동금리지표와 각각 동일해야 한다.

(2) 위험회피수단인 베이시스 스왑이 위험회피대상 금융자산 및 금융부채의 현금흐름을 상계하는데 효과적이어야 한다.

14.(이자율스왑 내 변동이자율현금흐름의 변동이자율 미갱신으로 인한 평가손익) 공정가액위험회피대상인 고정금리부 금융자산(부채)과 조달․운용 관계에 있는 변동금리부 금융부채(자산)가 식별가능한 경우, 그 식별가능한 부분에 해당하는 공정가액위험회피수단 이자율스왑 내의 변동이자율 미갱신에 따른 이자율스왑평가손익은 고정금리부 금융자산(부채)평가손익에서 가감할 수 있다.

15.(매도옵션을 이용한 위험회피활동)

(1) 매도옵션은 매입옵션(다른 금융상품에 내재된 매입옵션을 포함)의 위험을 상쇄하기 위한 경우에 한하여 위험회피수단으로 지정할 수 있다.

(2) 이자율칼라 등 옵션과 옵션이 결합된 파생상품은 해당 파생상품에 대한 프리미엄을 받는 경우 매도옵션으로 본다.

(3) 매도스왑션 등 매도옵션과 옵션이 아닌 파생상품이 결합된 파생상품은 매도옵션으로 본다.

16.(위험회피목적 장내파생상품거래의 장부가액) 위험회피목적 장내파생상품거래의 장부가액은 개별법 또는 종목별 총평균법․이동평균법을 적용하여 산정한다.

Ⅲ. 파생상품별 고려사항

17.(통화선도거래)

(1) “통화선도거래”라 함은 원화와 외국통화 또는 서로 다른 외국통화의 매매계약을 체결함에 있어 장래의 약정기일에 약정환율에 따라 인수․도 하기로 하는 거래를 말한다.

(2) 원화대 외국통화간 통화선도거래의 경우에는 계약금액을 외국통화를 기준으로 매입 또는 매도통화선도항목으로 관리하고 외국통화간 통화선도거래의 경우에는 양 통화의 당해 계약금액을 매입 및 매도통화선도항목으로 관리한다.

(3) 통화선도거래의 공정가액은 잔여만기가 동일한 통화선도환율을 기준으로 산정되며 구체적으로 다음방법에 따른다.

①원화대 미달러화간 통화선도환율은 8.(장외거래의 공정가액평가)의 규정에도 불구하고 평가일 오후 3시경 주요금융기관이 제시하는 통화선도환율을 참고로 하여 금융결제원 자금중개실이 고시하는 통화선도환율로 한다.

②원화대 기타통화간 통화선도환율은 ①에 따른 원화대 미달러화간 통화선도환율과 미달러화대 기타통화간 통화선도환율을 재정한 환율로 한다.

③통화선도거래의 공정가액은 ①,②의 원화대외국통화간 통화선도환율 변동액을 잔여만기에 대한 8.(장외거래의 공정가액평가) (4)항에 따른 무이표채수익률곡선의 이자율로 할인하여 산정한다. 다만, 현재가치 할인에 따른 공정가액 금액차이가 중요하지 아니한 경우에는 그러하지 아니할 수 있다.

④위 ①,②의 통화선도환율에 따라 공정가액을 산정하는 경우 일정기간단위를 설정하여 잔여만기가  동일한 단위기간내에 속하는 거래에 대하여는 평가시 적용할 통화선도환율을 동일하게 적용할 수 있다.

18.(이자율선도거래)

(1) “이자율선도거래”라 함은 장래 일정시점으로부터 만기일까지의 계약기간에 대하여 거래당사자간에 시장이자율과 약정이자율과의 차액을 결제일에 정산지급 하기로 하는 거래를 말한다.

(2) 이자율선도거래는 계약금액을 매입 또는 매도이자율선도항목으로 관리한다.

19.(주식관련선도거래)

(1) “주식관련선도거래”라 함은 매매계약일 이후 장래의 특정일에 계약당시 정해진 가격으로 특정주식을 인수․도 하기로 하는 거래를 말한다.

(2) 주식관련선도거래는 계약금액을 매입 또는 매도주식관련선도항목으로 관리한다.

20.(통화선물거래)

(1) “통화선물거래”라 함은 통화를 대상으로하는 선물거래를 말한다.

(2) 통화선물거래의 계약금액은 17(통화선도거래)(2)항을 준용하여 관리한다.

21.(이자율선물)

(1) “이자율선물거래”라 함은 이자율을 대상으로 하는 선물거래를 말한다.

(2) 이자율선물거래는 계약금액을 매입 또는 매도이자율선물항목으로 관리한다.

22.(주가지수선물거래)

(1) “주가지수선물거래”라 함은 증권시장에 상장되어 거래되고 있는 전체 또는 일부 종목주식들의 가격수준을 대표하는 특정주가지수를 대상으로 하는 선물거래를 말한다.

(2) 주가지수선물거래는 계약금액을 매입 또는 매도주가지수선물항목으로 관리한다.

23.(스왑손익의 보정) 위험회피를 위한 스왑거래로서 결산시 위험회피대상항목의 이자가 보정되는 경우에 스왑거래에 따른 손익도 보정하여야 한다.

24.(통화스왑거래)

(1) “통화스왑거래”라 함은 약정된 시기에 약정된 환율로 서로 다른 표시통화간의 채권채무를 상호교환 하기로 하는 거래를 말한다.

(2) 통화스왑거래의 계약금액은 17.(통화선도거래)(2)항을 준용하여 관리한다.

25.(이자율스왑거래)

(1) “이자율스왑거래”라 함은 서로 다른 이자지급조건의 동일통화표시 채권․채무를 계약당사자간에 상호 교환하기로 하는 거래를 말한다.

(2) 이자율스왑거래는 계약금액을 매입 및 매도이자율스왑항목으로 관리한다.

26.(주식관련스왑거래)

(1) “주식관련스왑거래”라 함은 당사자의 한편이 주식 또는 주가지수의 수익율을 지급하고 상대방이 해당통화의 이자율 등을 지급 하기로 하는 거래를 말한다.

(2) 주식관련스왑거래는 계약금액을 매입 또는 매도주식관련스왑항목으로 관리한다.

27.(통화 및 통화파생상품거래)

(1) “통화 및 통화파생상품거래”라 함은 통화 또는 통화선물을 계약대상으로 하는 옵션거래를 말한다.

(2) 통화 및 통화파생상품거래는 대상권리의 매매여부를 기준으로 계약금액을 매입 또는 매도 통화옵션항목으로 관리한다.

(3) (2)항의 계약금액원화환산은 원화대 외국통화간 통화옵션거래의 경우에는 외국통화를 기준으로 하고, 외국통화간 통화옵션거래의 경우에는 만기에 수취될 것으로 예정된 통화를 기준으로 한다.

28.(이자율 및 이자율파생상품거래)

(1) “이자율 및 이자율파생상품거래”라 함은 이자율 또는 이자율선물을 대상으로 하는 옵션거래를 말한다.

(2) 이자율 및 이자율파생상품거래는 대상권리의 매매여부를 기준으로 계약금액을 매입 또는 매도이자율옵션항목으로 관리한다.

29.(주식관련옵션거래)

(1) “주식관련옵션거래”라 함은 개별주식, 주가지수, 주가지수선물을 계약대상으로 하는 옵션거래를 말한다.

(2) 주식관련옵션거래는 대상권리의 매매여부를 기준으로 계약금액을 매입 또는 매도주식관련옵션항목으로 관리한다.